Όχι οριστική λύση στη Σύνοδο Κορυφής

Ο κ. Σόιμπλε είπε ακόμα ότι η Ευρώπη αναμένεται να συμφωνήσει σε δείκτη βασικών ιδίων κεφαλαίων (Core Tier-1) για τις τράπεζες 9%.

«Χρειαζόμαστε μία ανθεκτική λύση για την Ελλάδα» σημείωσε και προσέθεσε ότι αυτή θα περιλαμβάνει μία μείωση του ελληνικού χρέους.

Μιλώντας από το Λονδίνο υπογράμμισε ότι οι τράπεζες σε όλη την Ευρώπη πρέπει να έχουν αρκετό κεφάλαιο και πρόσθεσε ότι «θα έχουμε μία απόφαση από την ευρωπαϊκή Αρχή».
«Δεύτερον», είπε, «πρέπει να χρησιμοποιήσουμε τον ενισχυμένο EFSF με ευέλικτο τρόπο, με αποτελεσματικό τρόπο. Νομίζω ότι θα το έχουμε».

Ο Β. Σόιμπλε αναμένεται να ενημερώσει την Πέμπτη την επιτροπή προϋπολογισμού του γερμανικού κοινοβουλίου σχετικά με τη Σύνοδο, ωστόσο ο εκπρόσωπος του υπουργείου Οικονομικών δεν έδωσε περαιτέρω λεπτομέρειες σχετικά με την ενίσχυση του ΕFSF.

«Το ερώτημα του πώς τα εργαλεία του EFSF μπορούν να χρησιμοποιηθούν πιο αποτελεσματικά ή όσο πιο αποτελεσματικά γίνεται αποτελεί θέμα έντονων συζητήσεων αλλά δεν μπορώ να σχολιάσω επί συγκεκριμένων μοντέλων», είπε.

Στο ίδιο μήκος κύματος, ο εκπρόσωπος της καγκελαρίου Μέρκελ προειδοποίησε ότι δεν θα πρέπει να γίνονται μη ρεαλιστικά «όνειρα», κατά τα οποία η Σύνοδος θα καταλήξει σε μία οριστική λύση της κρίσης.

«Υπάρχουν σημαντικά βήματα σε ένα μακρύ δρόμο που θα φθάσει αργά μέσα στο επόμενο έτος και στον οποίο θα πρέπει να ακολουθήσουμε περισσότερα βήματα», δήλωσε ο Στέφεν Ζάιμπερτ.

Οι συνομιλίες της γερμανικής με την γαλλική κυβέρνηση θα παραμείνουν εμπιστευτικές, σημείωσε και συμπλήρωσε ότι το Σαββατοκύριακο θα δοθούν απαντήσεις σε κάποια από τα ερωτήματα που υπάρχουν για το γαλλογερμανικό σχέδιο. «Οι συζητήσεις θα γίνουν εσωτερικά και μετά θα δημοσιοποιηθούν το Σαβαβτοκύριακο, δεν θα συμβεί το αντίθετο», είπε.

Η κα Μέρκελ δεν σχεδιάζει να συναντηθεί με κορυφαίους τραπεζίτες πριν τη Σύνοδο, κατέληξε.

Η επικεφαλής του ΔΝΤ Κρ. Λαγκάρντ είπε, σε συνέντευξή της στο ραδιαφωνικό σταθμό Europe 1, ότι το Ταμείο θα αποδεσμεύει κεφάλαια προς την Ελλάδα, εφόσον ξεκαθαρίσει το τοπίο σχετικά με την οικονομική κατάσταση της χώρας.

Οι υπουργοί Οικονομικών της G-20 από το Παρίσι κάλεσαν τους Ευρωπαίους ηγέτες να προχωρήσουν πιο δυναμικά εν όψει και της Συνόδου Κορυφής.
Οι υπουργοί Οικονομικών και οι κεντρικοί τραπεζίτες «προσβλέπουν σε γρηγορότερους ρυθμούς ώστε να μεγιστοποιηθεί ο ρόλος του EFSF και να μην εξαπλωθεί η κρίση», τονίζεται.

Η πρόταση για την αύξηση των κεφαλαίων του ΔΝΤ έως 350 δισ. δολάρια «σκόνταψε» στις αντιρρήσεις της Ουάσινγκτον, με τον Αμερικανό υπουργό Οικονομικών Τίμοθι Γκάιτνερ να λέει ότι οι μη δεσμευμένοι πόροι του Ταμείου είναι επαρκείς.

Την πρόταση είχαν κάνει μέλη της άτυπης ομάδας BRICS, δηλαδή των αναδυόμενων ισχυρών δυνάμεων εντός της G-20.

Την εικόνα της σύμπνοιας και αποφασιστικότητας των Ευρωπαίων καλλιέργησαν έντεχνα Γαλλία και Γερμανία, με τους υπουργούς Οικονομικών Φρ. Μπαρουέν και Β. Σόιμπλε να αφήνουν να εννοηθεί ότι προσανατολίζονται σε ένα «κούρεμα» της τάξεως του 50% του ελληνικού χρέους.

Βερολίνο και Παρίσι συνεργάζονται γύρω από επτά επιλογές για το Ευρωπαϊκό Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας, που περιλαμβάνουν από τη μετατροπή του σε τράπεζα έως ένα ταμείο ασφάλισης των ομολόγων της πλέον ευάλωτων χωρών.

Πιο πιθανή φαίνεται η μετατροπή του EFSF σε Ταμείο Ασφάλισης (European Sovereign Insurance Mechanism), πρόταση την οποία έχει καταθέσει η Allianz και έχει μεγάλη στήριξη από τις κυβερνήσεις και την αγορά.

Ο ESIM θα εγγυάται τα ομόλογα, της Ελλάδας για παράδειγμα, σε ποσοστό έως 40% περίπου, ώστε σε περίπτωση αθέτησης πληρωμής οι ομολογιούχοι να εισπράττουν αυτό το ποσοστό από τον μηχανισμό.

Η πρόταση προβλέπει την εγγύηση των ομολόγων Ελλάδας και Πορτογαλίας σε ποσοστό 40% περίπου και των ομολόγων Ιταλίας και Ισπανίας σε ένα μικρότερο ποσοστό, για παράδειγμα 25%.

Με την μόχλευση των κεφαλαίων, ο μηχανισμός μπορεί να αποκτήσει δύναμη πυρός 1 τρισ. ευρώ, ποσό που θεωρείται επαρκές για τη στήριξη των κρατικών ομολόγων των παραπάνω χωρών.

Οι ευρωπαϊκές κυβερνήσεις καλούνται να συμφωνήσουν σε μία βιώσιμη λύση, την οποία θα παρουσιάσουν στη Σύνοδο Κορυφής της G-20 στις Κάννες, στις 3-4 Νοεμβρίου.

Μέχρι τότε θα είναι γνωστοί οι βασικοί άξονες του ευρωπαϊκού σχεδίου, ενώ οι λεπτομέρειες θα οριστικοποιηθούν αργότερα.

Σε βασικές γραμμές, το σχέδιο αυτό προβλέπει τη μείωση του ελληνικού κρατικού χρέους σε ποσοστό μεγαλύτερο απ' ό,τι είχε συμφωνηθεί στις 21 Ιουλίου, την μόχλευση του μηχανισμού ευρωστήριξης ώστε να έχει μεγαλύτερη δυνατότητα παρέμβασης, την ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών, μέτρα για την τόνωση της ανταγωνιστικότητας και αλλαγές στην ευρωπαϊκή συνθήκη προκειμένου να ενισχυθεί η οικονομική διακυβέρνηση.

Για την Ελλάδα, οι προτάσεις που είναι στο τραπέζι, περιλαμβάνουν την επέκταση της συμφωνίας της 21ης Ιουλίου, ώστε το ποσοστό απομείωσης σε όρους καθαρής παρούσας αξίας να αυξηθεί από το 21% και να διαμορφωθεί στο 40-50%, χωρίς όμως να ακυρωθεί ο «εθελοντικός χαρακτήρας» της συμφωνίας και πυροδοτηθεί πιστωτικό γεγονός.

Αν διατηρηθεί ως έχει η συμφωνία της 21ης Ιουλίου, τότε το κρατικό χρέος θα εκτοξευθεί στο 200% του ΑΕΠ το 2012, σύμφωνα με ανάλυση που συζητήθηκε στην G-20.